挖貝網(wǎng)> 產(chǎn)業(yè)> 詳情
證監(jiān)會(huì):三類股東可能存高杠桿 IPO必須做穿透式披露
挖貝網(wǎng)訊 1月12日消息,中國(guó)證監(jiān)會(huì)今日在新聞發(fā)布會(huì)上,就目前市場(chǎng)廣泛關(guān)注的新三板企業(yè)IPO時(shí)遇到的“三類股東”問(wèn)題作出回應(yīng)稱,三類股東可能存在層層嵌套和高杠桿,擬IPO企業(yè)需要對(duì)“三類股東”做穿透式披露。
證監(jiān)會(huì)稱,鑒于“三類股東”具有一定的特殊性,可能存在層層嵌套和高杠桿,以及股東身份不透明、無(wú)法穿透等問(wèn)題,在IPO發(fā)行審核過(guò)程中予以重點(diǎn)關(guān)注。
證監(jiān)會(huì)表示,“三類股東”問(wèn)題不僅涉及到IPO監(jiān)管政策,還涉及到新三板發(fā)展問(wèn)題,證監(jiān)會(huì)對(duì)“三類股東”問(wèn)題的處理非常慎重。
證監(jiān)會(huì)要求,第一大股東不得為“三類股東”。為從源頭上防范利益輸送行為,防控潛在風(fēng)險(xiǎn),從嚴(yán)監(jiān)管高杠桿結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品和層層嵌套的投資主體,要求存在上述情形的發(fā)行人提出符合監(jiān)管要求的整改計(jì)劃,并對(duì)“三類股東”做穿透式披露。
以下為證監(jiān)會(huì)原文:
問(wèn):近期,有市場(chǎng)輿論反映,新三板掛牌企業(yè)申請(qǐng)IPO過(guò)程中遇到的“三類股東”問(wèn)題,已有明確的審核政策。請(qǐng)問(wèn)發(fā)行審核中具體如何把握?
答:2016年以來(lái),隨著新三板掛牌企業(yè)申請(qǐng)IPO數(shù)量逐步增多,部分企業(yè)出現(xiàn)了契約型私募基金、資產(chǎn)管理計(jì)劃、信托計(jì)劃等“三類股東”。鑒于“三類股東”具有一定的特殊性,可能存在層層嵌套和高杠桿,以及股東身份不透明、無(wú)法穿透等問(wèn)題,在IPO發(fā)行審核過(guò)程中予以重點(diǎn)關(guān)注。此前,部分在審企業(yè)對(duì)“三類股東”采取了主動(dòng)清理的辦法。
考慮到“三類股東”問(wèn)題不僅涉及到IPO監(jiān)管政策,還涉及到新三板發(fā)展問(wèn)題,證監(jiān)會(huì)對(duì)“三類股東”問(wèn)題的處理非常慎重,經(jīng)反復(fù)研究論證,近期明確了新三板掛牌企業(yè)申請(qǐng)IPO時(shí)存在“三類股東”的監(jiān)管政策,具體如下:
一是基于證券法、公司法和IPO辦法的基本要求,公司的穩(wěn)定性與控股股東與實(shí)際控制人的明確性是基本條件,為保證擬上市公司的穩(wěn)定性、確保控股股東履行誠(chéng)信義務(wù),要求公司控股股東、實(shí)際控制人、第一大股東不得為“三類股東”;二是鑒于目前管理部門(mén)對(duì)資管業(yè)務(wù)正在規(guī)范過(guò)程中,為確保“三類股東”依法設(shè)立并規(guī)范運(yùn)作,要求其已經(jīng)納入金融監(jiān)管部門(mén)有效監(jiān)管;三是為從源頭上防范利益輸送行為,防控潛在風(fēng)險(xiǎn),從嚴(yán)監(jiān)管高杠桿結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品和層層嵌套的投資主體,要求存在上述情形的發(fā)行人提出符合監(jiān)管要求的整改計(jì)劃,并對(duì)“三類股東”做穿透式披露,同時(shí)要求中介機(jī)構(gòu)對(duì)發(fā)行人及其利益相關(guān)人是否直接或間接在“三類股東”中持有權(quán)益進(jìn)行核查;四是為確保能夠符合現(xiàn)行鎖定期和減持規(guī)則,要求“三類股東”對(duì)其存續(xù)期作出合理安排。
相關(guān)閱讀
- “多銷”不等于“薄利”,在抖音電商做“小生意”更簡(jiǎn)單了
- 藍(lán)科中國(guó)攜手德國(guó)商會(huì)舉辦"境內(nèi)外資企業(yè)財(cái)報(bào)管理"沙龍,圓滿落幕
- 金螳螂承辦“城市更新與酒店改造”論壇為城市發(fā)展貢獻(xiàn)力量
- 強(qiáng)化安全,加速性能:國(guó)產(chǎn)嵌入式操作系統(tǒng)發(fā)布新版本
- 雅閣和帕薩特之間猶豫?我勸你再看看福特新蒙迪歐
- 抖音電商發(fā)布CORE經(jīng)營(yíng)方法論,助力商家收獲確定性增長(zhǎng)
- BOE(京東方)領(lǐng)先科技賦能體育產(chǎn)業(yè)全面向新 以擊劍、電競(jìng)、健身三大應(yīng)用場(chǎng)景詮釋未來(lái)健康運(yùn)動(dòng)新生活
- 進(jìn)階琺瑯釜工藝,摩飛電壓力鍋帶來(lái)無(wú)氟烹飪新體驗(yàn),助力健康每一餐
- 格靈深瞳:開(kāi)拓體育業(yè)務(wù)新藍(lán)海,應(yīng)用潛力無(wú)限
- 匠心品質(zhì)丨SPB澳享板,性能優(yōu)選,實(shí)力護(hù)家!
推薦閱讀
快訊 更多
- 09-04 20:11 | 鼎勝新材控股股東鼎勝集團(tuán)質(zhì)押1.25億股 用于自身生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)
- 09-04 20:11 | 宏達(dá)高科全資孫公司自主研發(fā)的數(shù)款彩色多普勒超聲系統(tǒng)取得了浙江省藥品監(jiān)督管理局頒發(fā)的《醫(yī)療器械注冊(cè)證》
- 09-04 20:11 | 尤洛卡2024年半年度權(quán)益分派每10股派現(xiàn)0.45元(含稅)
- 09-04 20:11 | 鑫宏業(yè)2024年半年度權(quán)益分派每10股派現(xiàn)3元(含稅)
- 09-04 20:11 | 安科瑞2024年半年度權(quán)益分派每10股派現(xiàn)1元(含稅)
- 09-04 20:10 | 恒為科技2024年半年度權(quán)益分派每股派發(fā)現(xiàn)金紅利0.02元(含稅) 共計(jì)派發(fā)現(xiàn)金紅利640.42萬(wàn)元
- 09-04 20:10 | 德業(yè)股份2名股東合計(jì)減持490.51萬(wàn)股 套現(xiàn)合計(jì)3.6億 2024年上半年公司凈利47.48億
- 09-04 20:10 | 金陵體育股東李劍剛增持141萬(wàn)股 耗資1835.21萬(wàn) 2024年上半年公司凈利1346.56萬(wàn)
- 09-04 20:10 | 浪莎股份控股股東浪莎集團(tuán)質(zhì)押200萬(wàn)股 用于補(bǔ)充流動(dòng)資金
- 09-04 20:09 | 翰宇藥業(yè)的生長(zhǎng)抑素原料藥收到歐洲藥品質(zhì)量管理局簽發(fā)的CEP證書(shū)