保薦書虛假記載 新時(shí)代證券被罰逾3300萬元

6月23日，證監(jiān)會(huì)公布了其最近對5宗案件作出行政處罰的情況，其中包括：2宗信息披露違法違規(guī)案，3宗中介機(jī)構(gòu)違法違規(guī)案。

兩家信披違規(guī)的公司，其中一家為新三板掛牌公司楓盛陽（430431）。另外一家信披違規(guī)的企業(yè)為主板上市公司登云股份（002715），并且同時(shí)被處罰的3家機(jī)構(gòu)中有2家與它有關(guān)。

其中，登云股份IPO的保薦機(jī)構(gòu)新時(shí)代證券就被罰超過3300萬元。

新時(shí)代證券被罰超3300萬

楓盛陽，因未按照相關(guān)規(guī)定及時(shí)披露其對外提供擔(dān)保事項(xiàng)、資金占用事項(xiàng)，被罰40萬元。同時(shí)直接負(fù)責(zé)的主管人員劉金玲也被罰20萬元。

對于上述信披違規(guī)行為，公司的解釋是，劉金玲在未經(jīng)公司董事會(huì)、股東大會(huì)批準(zhǔn)的情況下擅自使用公司公章以公司名義對外提供擔(dān)保，以公司名義對外進(jìn)行借款，借款資金并非供公司使用，且未依法及時(shí)告知公司，致使公司對外擔(dān)保事項(xiàng)、資金占用事項(xiàng)披露不及時(shí)。

據(jù)了解，登云股份在IPO申請文件及上市后披露的定期報(bào)告中存在虛假記載、重大遺漏，違反了《證券法》的相關(guān)規(guī)定。

證監(jiān)會(huì)對其給予了警告，責(zé)令其進(jìn)行改正，處以60萬元罰款，并對直接負(fù)責(zé)的主管人員歐洪先、潘煒給予警告，分別處以30萬元罰款；對23名其他責(zé)任人員給予警告，分別處以5萬元至20萬元不等的罰款；同時(shí)對歐洪先、潘煒采取5年證券市場禁入措施。

同時(shí)，登云股份IPO的保薦機(jī)構(gòu)新時(shí)代證券、法律服務(wù)機(jī)構(gòu)廣東君信律師事務(wù)所兩家機(jī)構(gòu)也同時(shí)被處罰。

證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，新時(shí)代證券作為登云股份IPO的保薦機(jī)構(gòu)，在執(zhí)業(yè)過程中未勤勉盡責(zé)，未發(fā)現(xiàn)登云股份申請文件存在虛假記載、重大遺漏；未發(fā)現(xiàn)相關(guān)公司與登云股份的關(guān)聯(lián)關(guān)系及關(guān)聯(lián)交易；未發(fā)現(xiàn)登云股份存在未有效執(zhí)行資金內(nèi)控制度、對外違規(guī)借款等不規(guī)范運(yùn)行情形；出具的《發(fā)行保薦書》等文件存在虛假記載，違反了《證券法》第11條的規(guī)定。

因此，證監(jiān)會(huì)決定責(zé)令新時(shí)代證券改正，給予警告，沒收業(yè)務(wù)收入1676.96萬元，并處以1676.96萬元罰款，合計(jì)被罰超過3300萬元；同時(shí)，對直接負(fù)責(zé)的主管人員程天雄、王瑋、郭紀(jì)林給予警告，并分別處以30萬元、30萬元、15萬元的罰款。

業(yè)內(nèi)：對新三板業(yè)務(wù)影響有限

據(jù)東財(cái)choice數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至6月23日，其已推薦141家企業(yè)掛牌新三板，還有1家公司（愛爾福克）待掛牌、9家公司正在申請掛牌。此次新時(shí)代證券被罰，不知會(huì)否影響其新三板業(yè)務(wù)。

對此，東北證券新三板研究中心總監(jiān)付立春告訴論壇君，新時(shí)代是因?yàn)橹靼骞颈涣P，因此對已經(jīng)推薦掛牌和正在督導(dǎo)的企業(yè)來說，實(shí)際上沒有直接的影響，間接影響也很有限。但造成的影響不是說沒有。

付立春解釋道，新時(shí)代證券被處罰，肯定會(huì)對其投行業(yè)務(wù)造成沖擊，例如人員上的安排，可能就沒有以前那么充分，對于新三板掛牌以及FA等方面的業(yè)務(wù)，他們可能也會(huì)更加謹(jǐn)慎些，這會(huì)影響其這方面業(yè)務(wù)的擴(kuò)張。

“這樣也會(huì)影響他們公司的形象。從新三板擬掛牌公司的角度來看，可能會(huì)考慮他們這個(gè)情況，在選擇主辦券商的時(shí)候，把他們放在相對靠后的位置，也不排除掛牌公司會(huì)考慮更換主辦券商。不過相關(guān)影響應(yīng)該十分有限。”

對券商違規(guī)的處罰趨嚴(yán)

近兩年，監(jiān)管趨嚴(yán)，對券商的連帶處罰越來越嚴(yán)重。2017年以來，僅股轉(zhuǎn)公司對券商開出的罰單就達(dá)30份。其中，不少券商是由于其所督導(dǎo)的企業(yè)信披違規(guī)而被罰。

就在不久前，華林證券因族興新材存在IPO重大信息未及時(shí)披露等違規(guī)問題而被罰，部分推薦業(yè)務(wù)被暫停三個(gè)月，相關(guān)項(xiàng)目的持續(xù)督導(dǎo)人員也連帶被罰。

據(jù)了解，監(jiān)管層對券商督導(dǎo)不到位開出的罰單，大多數(shù)不是很重，對券商開展業(yè)務(wù)的直接影響比較有限。一般只出具警示函、采取警示措施、責(zé)令券商整改并要求其提交書面承諾，部分會(huì)進(jìn)行罰款。像華林證券這樣因督導(dǎo)企業(yè)信披違規(guī)而被暫停開展相關(guān)業(yè)務(wù)，處罰不可謂不重。

通過分析證監(jiān)會(huì)這兩年開出的罰單發(fā)現(xiàn)，一般券商因自身經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)違規(guī)且情節(jié)嚴(yán)重的，才會(huì)被暫停相關(guān)業(yè)務(wù)。

資料顯示，2015年以來，證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站公布的對券商的處罰中，暫停券商相關(guān)業(yè)務(wù)的情況不多：

2016年1月份，民生證券某營業(yè)部原總監(jiān)理因涉嫌虛構(gòu)新三板投資基金詐騙投資者，持續(xù)時(shí)間長、涉及金額大，被公安機(jī)關(guān)采取刑事強(qiáng)制措施，同時(shí)民生證券被責(zé)令暫停新開證券賬戶六個(gè)月，暫停期間不得新增經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)客戶。這被稱為證監(jiān)會(huì)針對信披違規(guī)開出的“史上最嚴(yán)罰單”。

2015年4月，長城證券在開展融資融券業(yè)務(wù)過程中，存在向從事證券交易時(shí)間不足半年的客戶融資融券、代銷傘形信托產(chǎn)品、與P2P平臺合作為客戶與他人之間的融資活動(dòng)提供便利等問題，且情節(jié)嚴(yán)重，被暫停新開融資融券客戶信用賬戶3個(gè)月。

再往前，2015年11月，中信建投、中國銀河證券、申萬宏源等三家券商因外部接入具有分賬戶功能的第三方交易終端軟件，未對外部系統(tǒng)接入實(shí)施有效管理，后來在自查過程中還向證監(jiān)會(huì)漏報(bào)相關(guān)信息，被暫停新開證券賬戶1個(gè)月。