專(zhuān)家：內(nèi)地富翁"錢(qián)多人傻" 成國(guó)際投行游獵樂(lè)園（2）

　　1年多交涉 爭(zhēng)議銀行是否誤導(dǎo)

　　“好比我是一個(gè)從來(lái)沒(méi)有見(jiàn)過(guò)大海的人，面對(duì)的是風(fēng)急浪大只能讓專(zhuān)業(yè)選手進(jìn)入的深海，而他們作為顧問(wèn)不僅不阻止，還大力推薦‘試試看’。并且只告訴我到里面游泳可能會(huì)喝幾口水，卻不告訴我可能會(huì)被淹死。” 金亮堅(jiān)稱(chēng)匯豐私人銀行要對(duì)其損失承擔(dān)不可推卸的責(zé)任。而后者表示，無(wú)法接受。

　　在金亮的不斷要求下，2008年他終于看到了匯豐私人銀行提供的FA中文說(shuō)明書(shū)。說(shuō)明書(shū)在風(fēng)險(xiǎn)摘要里明確寫(xiě)著“交易并不保本，客戶(hù)可能面對(duì)的損失將無(wú)限”。

　　了解越多，金亮越憤怒。“銀行完全是誤導(dǎo)、誘導(dǎo)甚至是欺詐。”金亮說(shuō)，事先湯太太并未向他提供FA的任何中文說(shuō)明與介紹資料，“收益有限而虧損無(wú)限”白紙黑字寫(xiě)到的風(fēng)險(xiǎn)提示更是只字未提。電話(huà)中，湯太太也從未說(shuō)過(guò)是每天要買(mǎi)1000股，也并未指出如果股價(jià)低于行使價(jià)就要每天買(mǎi)2000股，共買(mǎi)足一年，致使他一直以為自己只是用賬戶(hù)中僅有的兩萬(wàn)多港元現(xiàn)金做了1000股的小投資。湯太太也根本沒(méi)有提及產(chǎn)品需要保證金/抵押品，在未征得他同意的情況下，銀行就擅自把他賬戶(hù)中所有資產(chǎn)用于抵押來(lái)做Accumulator。他對(duì)Accumulator聞所未聞，而這款只能銷(xiāo)售給專(zhuān)業(yè)投資者的產(chǎn)品就這樣“不經(jīng)意地”賣(mài)給了他。

　　“好比我是一個(gè)從來(lái)沒(méi)有見(jiàn)過(guò)大海的人，面對(duì)的是風(fēng)急浪大只能讓專(zhuān)業(yè)選手進(jìn)入的深海，而他們作為顧問(wèn)不僅不阻止，還大力推薦‘試試看’。并且只告訴我到里面游泳可能會(huì)喝幾口水，卻不告訴我可能會(huì)被淹死。”金亮說(shuō)，盡管不怎么懂投資，但他也知道不能把所有雞蛋放在一個(gè)籃子里的道理。如果湯太太明確告訴他合約金額將是賬戶(hù)里千萬(wàn)資產(chǎn)的總和，他是絕對(duì)不會(huì)同意交易的。

　　在電話(huà)錄音里，金亮還清楚地表示對(duì)港股半年或一年后的行情并不看好，湯太太卻完全向相反方向誤導(dǎo)，告訴他正因?yàn)榭吹杂帽痊F(xiàn)貨價(jià)低的價(jià)格買(mǎi)入才對(duì)。而銀行后來(lái)提供的FA產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)明確指出，該產(chǎn)品適合對(duì)市場(chǎng)持輕微看好的客戶(hù)。看跌的話(huà)千萬(wàn)不能做，否則可能血本無(wú)歸。

　　對(duì)于金亮的種種指責(zé)，匯豐私人銀行在回復(fù)函件中表示：“無(wú)法接受金先生的論點(diǎn)”。函件中稱(chēng)，該行記錄顯示，湯太太在2007年7月曾向金亮解釋股票計(jì)劃的主要產(chǎn)品特點(diǎn)。湯太太特別提到此產(chǎn)品屬于高風(fēng)險(xiǎn)，并只適宜專(zhuān)業(yè)投資者，而且把條款說(shuō)明書(shū)的樣本電郵給金亮參考，里面詳細(xì)列出產(chǎn)品之條款及相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。在2007年10月12日投資股票計(jì)劃時(shí)，湯太太再三提到產(chǎn)品的主要特點(diǎn)。對(duì)于金亮所指的沒(méi)有提供產(chǎn)品資訊或解釋投資風(fēng)險(xiǎn)，并不認(rèn)同。

　　函件還稱(chēng)，從該行記錄中發(fā)現(xiàn)曾經(jīng)把以下文件寄給金亮：在2004年5月左右金亮簽名并送回的遠(yuǎn)期累股計(jì)劃(其后更名為股票遠(yuǎn)期累積計(jì)劃)/售股計(jì)劃(累算價(jià)選出售計(jì)劃)的服務(wù)申請(qǐng)書(shū)等。此外，該行已于2003年11月11日收到金亮親自簽署的“專(zhuān)業(yè)投資者協(xié)議”。

　　在2007年7月的電話(huà)中，湯太太到底說(shuō)了些什么？2009年5月25日，金亮終于獲準(zhǔn)再次從上海到香港聽(tīng)取這段錄音，中國(guó)證券報(bào)記者陪同聽(tīng)取了這段通話(huà)錄音。[page]

　　錄音里，湯太太向金亮推介“每一天累積買(mǎi)股票的計(jì)劃”。并提到兩個(gè)風(fēng)險(xiǎn)：第一，比行使價(jià)低就要買(mǎi)1倍的貨。并舉例說(shuō)假如買(mǎi)200股匯豐，行使價(jià)是137.094港元，如果合約全期都比行使價(jià)低，那么就要每天買(mǎi)400股，一年就是10萬(wàn)股。哪怕匯豐的股票跌到了100元，也要用137.094元的價(jià)格去購(gòu)入，“風(fēng)險(xiǎn)在這里了”；第二，(股價(jià))到了一個(gè)水平，發(fā)行商可以取消(合約)。

　　錄音里，湯太太還明確告訴金亮“現(xiàn)在你不能做”。湯太太說(shuō)，該產(chǎn)品只能專(zhuān)業(yè)投資者來(lái)做，他們銀行用金額來(lái)確定，賬戶(hù)資產(chǎn)超過(guò)800萬(wàn)港元以上就是專(zhuān)業(yè)投資者。但是香港金管局比較嚴(yán)格，要客戶(hù)自己說(shuō)我是。所以還需要金亮自己簽字確認(rèn)，“有興趣我給你簽”。

　　“希望你全面來(lái)看整個(gè)過(guò)程，而不要選擇性的。”匯豐私人銀行的相關(guān)負(fù)責(zé)人張先生一再?gòu)?qiáng)調(diào)。然而，金亮對(duì)整個(gè)過(guò)程有不同理解。

　　“既然說(shuō)我2003年簽署了‘專(zhuān)業(yè)投資者協(xié)議’，為什么湯太太2007年7月19日的電話(huà)中卻明確指出因?yàn)槲覜](méi)有簽署而不能做？”金亮說(shuō)，2007年7月19日中國(guó)鋁業(yè)股價(jià)為14.56港元，其后一直漲到最高26.35港元。如果湯太太當(dāng)時(shí)幫他做了交易，他不僅可以獲利而且能因合約提前終止全身而退。對(duì)于湯太太的錯(cuò)誤，匯豐私人銀行必須承擔(dān)責(zé)任。

　　還有一種可能，那就是湯太太2007年7月19日的說(shuō)法沒(méi)有錯(cuò)。根據(jù)香港金管局的規(guī)定，專(zhuān)業(yè)投資者身份要每年確認(rèn)一次。自2003年簽署“專(zhuān)業(yè)投資者協(xié)議”后，匯豐私人銀行從未再跟金亮確認(rèn)過(guò)。如果湯太太所說(shuō)“沒(méi)有簽署”是指其2003年簽署文件已經(jīng)失效，那么2007年10月12日，在金亮并未重新簽署協(xié)議的情況下，為何又幫他做了FA合約？基于此，匯豐私人銀行仍然要承擔(dān)不可推卸的責(zé)任。

　　金亮還指出，湯太太在2007年10月12日的電話(huà)錄音中，并未說(shuō)明推銷(xiāo)的是何種產(chǎn)品，更未說(shuō)明該產(chǎn)品和2007年7月19日推銷(xiāo)的是同一種。兩個(gè)電話(huà)毫無(wú)關(guān)聯(lián)且相隔三個(gè)月，匯豐私人銀行憑什么用前一個(gè)電話(huà)的內(nèi)容來(lái)認(rèn)定對(duì)后一個(gè)電話(huà)的產(chǎn)品進(jìn)行了風(fēng)險(xiǎn)提示呢？而且在7月份的電話(huà)里，湯太太已明確說(shuō)他不能做“累積買(mǎi)股票計(jì)劃”，10月份的電話(huà)只能理解為另外一種產(chǎn)品。