1天開8張“罰單” 新三板監(jiān)管趨嚴謀質(zhì)變

1天開8張“罰單” 新三板監(jiān)管趨嚴謀質(zhì)變

對新三板的監(jiān)管正在變的更加嚴格。

就在3月10日盤后，全國股轉(zhuǎn)公司一連開出8張“罰單”，對4家掛牌公司，3家主辦券商及1家會計師事務(wù)所采取自律監(jiān)管措施。

值得一提的是，股轉(zhuǎn)公司此次重拳出擊，使得3月份的“罰單”數(shù)量達到20張，平均每天兩張。

東北證券新三板研究中心總監(jiān)付立春對挖貝網(wǎng)表示，新三板監(jiān)管強化是必然趨勢，唯此才能真正實現(xiàn)“二次創(chuàng)業(yè)”從量到質(zhì)的提升。

1天8張“罰單” 關(guān)注掛牌申請信批問題

此次全國股轉(zhuǎn)公司開出的罰單，全部是針對掛牌公司在申請掛牌過程中所出現(xiàn)的信批問題。

歡樂逛（835254）是此次4家被罰公司最早掛牌的，2015年12月22日即拿到了掛牌函，但仍未逃脫股轉(zhuǎn)系統(tǒng)的監(jiān)管。

公開資料顯示，歡樂逛在申請掛牌過程中向財務(wù)總監(jiān)兼董事會秘書管錦輝提供50萬元借款，同時向?qū)嶋H控制人胡赟的弟弟胡游生提供40萬元借款。上述行為，歡樂逛在掛牌前并未履行信批義務(wù)。

鑒于以上違規(guī)事實和情節(jié)，全國股轉(zhuǎn)公司決定對歡樂逛、董事長劉志杰、信息披露負責人管錦輝采取自律監(jiān)管措施。

此外，東吳證券作為歡樂逛的主辦券商，對于歡樂逛的信息披露違規(guī)行為，并沒有充分履行勤勉盡責的義務(wù)，違反主辦券商推薦業(yè)務(wù)相關(guān)規(guī)定，故全國股轉(zhuǎn)公司對東吳證券也采取了自律監(jiān)管措施。

挖貝網(wǎng)注意到，另外三家受罰企業(yè)華鑫物流（837801）、天元寵物（838193）、恒潤高科（836021）也均是因為在申請掛牌過程中出現(xiàn)未履行信批義務(wù)而遭到全國股轉(zhuǎn)公司的自律監(jiān)管。

其中，天元寵物的違規(guī)行為更是波及到了兩家機構(gòu)，即主辦券商和會計師事務(wù)所。

天元寵物在申請掛牌中一是未披露公司的資金往來情況，二是未披露公司的關(guān)聯(lián)交易情況，而公司主辦券商海通證券、天健會計師事務(wù)所卻未能發(fā)現(xiàn)上述情況，故而被全國股轉(zhuǎn)公司要求提供書面承諾書。

另一家掛牌公司，華鑫物流因?qū)ν馔顿Y未披露被罰，同樣牽連到了主辦券商萬聯(lián)證券。而因為銀行貸款和關(guān)聯(lián)交易未披露被自律監(jiān)管的恒潤高科，并未影響到其主辦券商中信建投。

監(jiān)管趨嚴謀質(zhì)變

3月10日的8張“罰單”，使得3月份以來股轉(zhuǎn)公司開出的罰單達到20張，平均每天有兩張。

此外，挖貝網(wǎng)注意到，今年以來股轉(zhuǎn)公司已經(jīng)發(fā)布了40條自律監(jiān)管措施決定公告，其頻度不可謂不密集。

事實上，新三板市場的快速擴容及迅速發(fā)展,無疑使監(jiān)管層提高監(jiān)管效率的壓力增大。截至2017年3月10日，新三板已經(jīng)達到了10850家，然而企業(yè)參差不齊，信批違規(guī)等問題頻出，監(jiān)管升級的需求變得更加強烈。

而監(jiān)管嚴始終是去年以來新三板的標簽，更有業(yè)內(nèi)人士把2016年的新三板稱為“市場監(jiān)管年。”而如今股轉(zhuǎn)公司的重拳出擊，更是讓市場看到新三板的監(jiān)管只會越來越強化。

付立春表示，新三板監(jiān)管強化這是一個趨勢，沒有嚴格的審核，同時企業(yè)和中介機構(gòu)的自律性不強的話，這個市場的規(guī)范性就會受影響，沒有辦法持續(xù)健康的發(fā)展，所以必須要不斷加強監(jiān)管，以提高新三板的規(guī)范性。

證監(jiān)會副主席趙爭平在公開場合就曾表示，新三板改革既要有效監(jiān)管、守住底線，更要因勢利導(dǎo)、積極作為，把融資、交易這些核心功能進一步提升，要讓新三板在量的積累的基礎(chǔ)上實現(xiàn)一個大的、質(zhì)的提升。

“新三板要守住的底線很多，其中重要的一條就是誠信底線，在公司申請掛牌過程中誠信底線失守，就會導(dǎo)致信批違規(guī)等問題。”一位不愿具名的券商人士告訴挖貝網(wǎng)。

付立春進一步表示，新三板各方都應(yīng)該不斷提升自己的專業(yè)性，更為重要的是，新三板市場從擴容到現(xiàn)在，已經(jīng)經(jīng)歷了追求量的階段，現(xiàn)在更多的是保證新三板的“質(zhì)”，進行二次創(chuàng)業(yè)。